1928年军阀混战，大英帝国为在各国列强中赚一杯羹，委派留学英国的天津晚清破落贵族汤德伦回津做军火生意。汤德伦衣锦还乡，早已有两位佳人不期而遇，却得罪了天津大鳄夏广荣。于是汤、夏两家不论从生意上还是情场展开了旷世角逐。几年后英国收回军火代理权，汤德伦才明白英国人利用自己对各路军阀的熟悉搜集情报。届时日本咄咄逼人，各路军阀和国共两党都需要情报，汤德伦不仅面对夏广荣的暗箭，还要帮助共产党搜集各种情报，还用在军火和情报上赚的钱大力支援红军和八路军。在此期间，两位佳人为了争宠鼎力相助汤德伦，使得汤德伦屡屡能为抗战作出贡献。抗战中期，汤、夏两家孩子相爱并共赴抗日战场。根据地被扫荡告急，汤、夏为了孩子安危捐弃前嫌共同相救，用他俩擅长的军火和情报技能使得八路军根据地最大限度地免遭涂炭，但是两位佳人的命运又会怎么样呢……